تنها دو استراتژی معاملاتی که باید بدانید

تقریباً تمام استراتژی های معاملاتی در دسترس برای سرمایه گذار خرده فروشی را می توان به یکی از دو اردوگاه تقسیم کرد: روند زیر یا میانگین برگشت.

روند زیر به دنبال خرید چیزی است که یک روند شروع شده است (یا درست قبل از آنکه خاموش شود) و تا آنجا که ممکن است سوار آن شوید. میانگین استراتژی های برگشت به گونه ای طراحی شده است که به آن اوراق بهادار که خیلی از قیمت "درست" فاصله گرفته اند ، نگاه کنید و یا کوتاه یا طولانی بروید و منتظر بمانید تا به هدف برسد.

فرقی نمی کند استراتژی شما سیستماتیک باشد یا خیر ، می تواند در یکی از این دسته ها قرار بگیرد.

• سرمایه گذاری ارزش؟میانگین بازگشتشما چیزی را خریداری می کنید که از بازار کم ارزش است و صبر می کنید تا بازار قبل از فروش آن را به هم برگرداند.
• نمایه سازی منفعل؟روند زیرشما پول را با منظم در یک فهرست قرار می دهید و امیدوار هستید که روند ادامه یابد.
• داوری آماری؟میانگین بازگشتشما وقتی یک همبستگی تاریخی شدید است خریداری می کنید و صبر می کنید تا قیمت اصلاح شود.
• کلان جهانی؟روند زیرسهام ژاپنی را بخرید زیرا این روند به پایان رسیده است و شما در مورد سیاست های جدید پولی/مالی/نظارتی آنها/هر سیاست دیگری صعود می کنید ، یا آرژانتین کوتاه می روید زیرا این آرژانتین است.
• سنگ میمون؟روند زیرشما روی یک باند و Hodl می پرید تا زمانی که مجری وال استریت شرط بندی می گوید می توانید بفروشید.

تجارت در دنیای سیستماتیک

در دنیای سیستماتیک ، تقسیم بین این دو دسته گسترده معمولاً ترد است و بیشتر معامله گران عادت دارند که خود را به عنوان یک یا دیگری فکر کنند. اعتماد آشکار به شاخص ها ، حرکات قیمت و همبستگی ها باعث می شود که در کدام اردوگاه در کدام اردوگاه قرار بگیرید.

شاخص ها می توانند توسط طراحان سیستم مخلوط و همسان شوند. به عنوان مثال ، از نوسان سازهای تصادفی استفاده کنید ، از این موارد می توان برای نشان دادن معکوس در قیمت در یک استراتژی میانگین برگشت استفاده کرد یا می توان از آنها برای تعیین دوره های حرکت قوی در یک روند زیر استفاده کرد. همین مورد را می توان برای میانگین حرکت ساده نیز گفت. یک استراتژی زیر می تواند از آن برای شناسایی یک شکست یا یک حرکت قوی در یک جهت که معامله گر امیدوار است ادامه دهد. یک استراتژی میانگین برگشت می تواند به دنبال انحراف از میانگین متحرک ساده با و تجارت با این انتظار باشد که قیمت به میانگین بازگردد.

بسته به نحوه نگاه شما به آن ، این یا هیجان انگیز است زیرا شما می توانید ترکیبات جدیدی را که به شما نتایج می خواهید ، کشف و کشف کنید ، یا بسیار ناامید کننده است زیرا قوانین سخت و سریع دشوار است.

روند سیستماتیک در مقابل میانگین برگشت

هر دو استراتژی گسترده می توانند موفقیت آمیز باشند ، با این حال ، آنها اغلب نتایج متفاوتی به همراه دارند.

جدول زیر برخی از تفاوتهای کلیدی بین دو الگوی را برجسته می کند:

یک روش بی پایان برای طراحی سیستم های معاملاتی وجود دارد ، اما ویژگی های ذکر شده در بالا در مدلهای آزمایش شده و واقعی متداول است.

روند معمولی

ابتدایی ترین نسخه روند زیر یک استراتژی حرکت سری زمانی است. در اینجا ، شما برخی از شاخص ها - مانند یک جفت میانگین در حال حرکت - دارید که به دنبال شکستن بر روی صعود یا نزولی هستید. اگر بالاتر از آستانه شما باشد ، می پرید و برای سوار شدن طولانی می روید. اگر به زیر بروید ، پس کوتاه می شوید. در بیشتر موارد ، شما همچنین برخی از سفارشات از دست دادن توقف را برای تجارت خود اعمال خواهید کرد. این امر در صورت عدم پیشروی در جهت درست ، محافظت می کند.

این از دست دادن توقف برای اکثر سیستم های زیر بسیار مهم است. همانطور که در جدول بالا نشان دادیم ، این سیستم ها فقط حدود 30 ٪ از معاملات خود را برنده می شوند ، در غیر این صورت خسارات کمی به دلیل سفارشات از دست دادن توقف وجود دارد. این 30 ٪ از معاملات معمولاً در مقایسه با همه خسارات کوچک بسیار بسیار بزرگ هستند زیرا می خواهید به روندهای بلند مدت زیادی بپردازید که ممکن است سالها ادامه یابد. به عنوان مثال ، بسیاری از پیروان روند در سال 2015 طلا را خریداری کردند و آن را نگه داشتند تا اینکه بازار در سال 2020 با افزایش 100 ٪ (دو برابر سرمایه گذاری اولیه) در صدر جدول قرار گرفت.

اینگونه است که استراتژی درآمد کسب می کند.

اگرچه بیشتر مردم فکر می کنند که روند زیر به عنوان یک استراتژی کالا و آینده است ، اما این دقیقاً همان جایی است که شروع شده است و به همان اندازه برای سهام قابل اجرا است. پیروان روند در بازار سوار بر برخی از روندهای بزرگ مانند تسلا یا بیت کوین در راه بالا رفتن هستند زیرا سیستم آنها می بیند که آن را حرکت می دهد و آنها را تا آخر سوار می کنند.

خصوصیات میانگین برگشت

میانگین سیستم های برگشت در چند طعم مختلف وجود دارد ، اما اصلی ترین سیستم استاندارد حاوی برخی از شاخص ها است که خیلی سریع در یک جهت حرکت می کند ، و شما شرط بندی می کنید که به دامنه متوسط خود باز خواهد گشت.

همانطور که در جدول بالا نشان دادیم، این استراتژی ها باید خیلی بیشتر از دنبال کردن روند درست باشند، زیرا معمولاً موقعیت هایی را انتخاب می کنید که انتظار دارید تغییر کمی در قیمت داشته باشند. در مثال نشان داده شده، زمانی که 10 درصد انحراف از SMA 50 روزه وجود دارد، خرید می کنیم و زمانی که به SMA 50 روزه برمی گردد، می فروشیم. حداکثر، ما به دنبال بازدهی 10 درصدی از هر معامله با این مدل هستیم، و احتمالاً کمتر به این دلیل که SMA 50 روزه پس از میانگین یک حرکت رو به پایین کاهش می یابد.

اگر ریسک خود را کنترل نکنید، استراتژی های بازگرداندن متوسط می توانند شما را در معرض ضررهای بزرگ قرار دهند. بدون توقف یا فیلتر در محل، یک استراتژی بازگشت متوسط می تواند در ابتدای سقوط به یک معامله کمک کند، زیرا انتظار دارد قیمت دوباره به سمت بالا حرکت کند. علاوه بر این، می تواند آنجا بنشیند و موقعیت را سوار کند، یا حتی به آن اضافه کند، زیرا بازار رو به کاهش است. این همان چیزی است که در نمودار منحنی برابری بالا با خط آبی مشاهده می کنید. سقوط بحران مالی جهانی در سال های 2007 تا 2008 و سقوط کووید در سال 2020 را خریداری کرد و آن ها را به پایین تر رساند. قرار دادن یک آستانه ایمنی در بازی (خط قرمز) به استراتژی کمک کرد تا از بدترین این کاهش های بزرگ جلوگیری کند و بازدهی را تا حد زیادی افزایش دهد.

چه چیزی را باید معامله کنید؟

سیستم معاملاتی شما یک تصمیم شخصی است. ما نمی توانیم سیستمی را تجویز کنیم، زیرا شما را نمی شناسیم و مطمئن هستم که ارائه توصیه های مالی خاص غیرقانونی است. با این حال، ما توصیه می کنیم که معامله گران جدید ابتدا قدرت خود را با سیستم های دنبال کننده روند امتحان کنند.

چرا دنبال کردن روند؟

درک دنبال کردن روند به طور کلی ساده تر است، حتی این دو نیز موفق به انجام آن شدند!

نگاهی گذرا به یکی از استراتژی های تجاری محرمانه ما. h/t @ryanfeller_ pic. twitter.com/V2PFee7vu4

— سرمایه گذاران TikTok (@TikTokInvestors) 17 ژانویه 2021

با جدیت تمام، زمان بندی ورود/خروج در سیستم های دنبال کننده روند به دلیل سرعت دنبال کردن روندهای بلندمدت اهمیت کمتری دارد و اجرا را آسان تر می کند. پی بردن به ضررهای کوچک به طور منظم آسان نیست، اما محدود کردن نزولی شما با توقف های مناسب، اغلب معامله گران روند را از کاهش طولانی مدت و از دست دادن سرمایه جلوگیری می کند. برخی از مسائل مربوط به همبستگی را نیز می توان با تجارت یک سیستم روند متنوع در چندین بازار کاهش داد. علاوه بر این، سیستم های پیروی از روند توسط مدیران موفق متعددی از جمله جان هنری (مالک بوستون رد ساکس)، بیل دان، و ریچارد دنیس که اصول استراتژی را به تعدادی از افراد خارج از خیابان آموزش می دادند در طول سال ها مورد استفاده قرار گرفته اند. راه به میلیون ها نفر (به معامله گران لاک پشت مراجعه کنید).

صرف نظر از نوع استراتژی که به کار می گیرید - دنبال کردن روند، بازگشت میانگین، یا رویکرد هر دو و - ما می توانیم ابزارهایی را که برای توسعه و اجرای استراتژی های خود نیاز دارید در اختیار شما قرار دهیم. ما نرم افزار بک تست حرفه ای، داده ها و یک رابط کاربری آسان و بدون کد را ارائه می دهیم تا بتوانید به عنوان یک معامله گر سیستماتیک به سرعت راه اندازی کنید. برای کسب اطلاعات بیشتر و فرصتی برای دسترسی زودهنگام، با آدرس ایمیل خود در زیر ثبت نام کنید!