کریپتو مارجین در مقابل معاملات آتی: هر چیزی که باید در مورد آن بدانید

قبل از پرداختن به پیچیدگی های معاملات مارجین و معاملات آتی در کریپتوها، مفهومی از اهرم وجود دارد که ابتدا باید درباره آن بیاموزیم. اهرم در اصل به معنای گرفتن وام از بازار یا وجوه قرض گرفته شده برای ورود به معامله ای است که در غیر این صورت با پول نقد محدودی که دارید نمی توانستید انجام دهید.

اساساً، اگر می خواهید مثلاً 1000 روپیه اتریوم (ETH) با ضریب اهرمی 5 برابر بخرید - این بدان معناست که می توانید برای یک پنجم آن ارزش، یعنی 200 روپیه، 1000 روپیه اتریوم دریافت کنید. به این اهرم می گویند.

بیایید این را با یک مثال نشان دهیم. مثلاً در هر روز خاص، DOGE با 10 روپیه معامله می شود.

در بازار نقدی، اگر یک معامله گر فکر کند که قیمت DOGE ممکن است 10٪ افزایش یابد و معامله گر فقط 1000 روپیه سرمایه داشته باشد.

این بدان معناست که معامله گر فقط می تواند 100 واحد DOGE را با قیمت 10 روپیه خریداری کند. اکنون اگر بازار 10 درصد افزایش یابد، به این معنی است که قیمت DOGE اکنون 11 روپیه است. معامله گر اکنون تصمیم می گیرد از موقعیت خود خارج شود و پس از فروختن تمام DOGE، 1100 روپیه باقی می ماند، بنابراین در این معامله 100 روپیه سود می برد که در مجموع حدود 10 درصد سرمایه او است.

حالا بگویید اگر معامله گر به اهرمی مثلاً 5 برابری دسترسی داشت - این بدان معناست که با همان 1000 روپیه، معامله گر می توانست 5000 روپیه DOGE یا حدود 500 واحد DOGE بخرد!

با در نظر گرفتن، بازار با همان 10% افزایش یافت، همان معامله با کمک اهرم 5 برابری، معامله گر را به جای تنها 100 روپیه، 500 روپیه می کرد که در بازار نقدی اتفاق افتاد - به معامله گر 50% بازگشت سرمایه می داد. با سرمایه 1000 روپیه اش

مقدمه ای بر معاملات حاشیه ای

بنابراین اکنون که فهمیدیم اهرم چیست، بیایید به معامله حاشیه ای برسیم. معامله مارجین راه حلی برای تقویت بازده در محل معامله است. معاملات نقطه ای اساساً سیستمی است که در آن کل مبلغ کریپتویی را که می خواهید بخرید پرداخت می کنید و سپس در ازای آن دارایی کریپتو را نگهبانی می کنید. اما در معاملات مارجین، وجوه توسط معامله گر از کارگزار قرض گرفته می شود تا یک معامله سفته بازانه برای کسب درآمد از بازار انجام دهد تا از نوسانات سود برده و در نهایت وجوه استقراضی را بازگرداند.

معاملات حاشیه رمزنگاری یکی از راه هایی است که یک معامله گر در بازار رمزنگاری می تواند بیش از آنچه ممکن است معامله گر در صورتی که تجارت در بازار نقطه را بدست آورده باشد ، از بازار کسب کند. این وسیله ای است که می توانید بازده هایی را که می توانید از بازار با تجارت یک دارایی بر اساس عملکرد قیمت آن انجام دهید ، چندین بار از بازار انجام دهید. بنابراین تفاوت اصلی در مقایسه با معاملات Spot ، این است که معاملات حاشیه ای به معامله گر اجازه می دهد تا بدون نیاز به پرداخت مبلغ کامل از جیب خود ، موقعیتی را باز کند.

آشنایی با معاملات آتی

معاملات آتی مفهومی است که در آن دارایی به یک قرارداد مشتق وصل می شود ، با توافق برای خرید یا فروش دارایی خاص ، کالا یا دارایی در تاریخ آینده از پیش تعیین شده با قیمت از پیش تعیین شده. قراردادهای آتی ، همچنین ساده به عنوان آینده به آن گفته می شود ، در مبادلات آتی معامله می شوند و این مفهوم تقریباً برای بازار رمزنگاری نیز یکسان است.

آینده به عنوان یک مفهوم در ابتدا به عنوان پرچین برای بازرگانان کالایی که مجبور به خرید برخی از کالاهای کالای خاص بودند ، ساخته شد ، می گویند طلا - و خطر قیمت استهلاک دارایی را در آینده به وجود آورد. برای محافظت از این امر ، معامله گران کالا قراردادهای آتی را در بازارها خریداری یا فروخته اند تا خود را در برابر آن محافظت کنند. با این حال ، سرانجام ، معاملات آینده بیشتر به یک ابزار سوداگرانه تبدیل شده است که توسط معامله گران استفاده می شود زیرا استفاده از معاملات آتی می تواند با پرداخت مبلغ کمتری مقدار بیشتری از دارایی خاص را خریداری کند.

شباهت ها: Margin vs Futures Trading

یکی از بزرگترین شباهت ها بین معاملات حاشیه و معاملات آتی این است که هر دو این تکنیک از مفهوم اهرم استفاده می کنند. در اصل ، فرد برای باز کردن موقعیت در بازار باید مبلغ نسبتاً کمتری را بپردازد و به طور بالقوه بازده هایی را که بیش از بازدهی است که در بازار نقطه ایجاد می کرد ، بازپرداخت کند.

نکته دیگر این است که در حالی که بازارهای Spot توسط معامله گران و سرمایه گذاران استفاده می شوند ، زیرا برای گرفتن حضانت دارایی های خود باید مبلغ کامل را بپردازید ، از طرف دیگر ، بازارهای حاشیه ای و معاملات آتی عمدتاً توسط معامله گران برای کسب درآمد سوداگرانه استفاده می شونداز بازار ، همانطور که در مثال ذکر شده در بالا نشان داده شده است.

تفاوت ها: Margin vs Futures Trading

تجارت حاشیه

معاملات آتی

تجارت حاشیه در خود بازار نقطه اتفاق می افتد.

معاملات آتی در بازار مشتقات که در آن قراردادهای آتی معامله می شود اتفاق می افتد.

معاملات حاشیه ای است که در آن اساساً وام می گیرید تا تجارت کنید و به وام بپردازید.

معاملات آتی یکی از مواردی است که شما با پرداخت صرفه جویی در سپرده با استفاده از قراردادهای آتی تجارت می کنید.

مدت زمان برای تجارت حاشیه ای وجود ندارد - می توانید آن را تا زمانی که می خواهید در تجارت بمانید ، نگه دارید.

در معاملات آتی ، تاریخ انقضا ثابت یا چرخه ای وجود دارد که یک معامله گر باید از آن پیروی کند.

وام برای خرید رمزنگاری با علاقه.

یک سپرده ساده علیه قرارداد.

یکی از بزرگترین اختلافات بین معاملات حاشیه و معاملات آتی بازاری است که آنها در آن فعالیت می کنند. معاملات حاشیه ای در مبادله معمول اتفاق می افتد ، که توسط کارگزاران تسهیل می شود در حالی که معاملات آتی در بازار آتی که توسط مبادلات آتی تسهیل می شود ، انجام می شود.

ثانیا ، تفاوت بین حاشیه و آینده در نوع کالایی است که آنها وجود دارد. حاشیه در واقع وام هر آنچه را که می خواهید خریداری کنید در حالی که آینده در واقع یک قرارداد برای تاریخ و قیمت آینده است که می توان آن را می توان حدس زد. قراردادهای آتی به طور معمول موارد کمیت ثابت هستند در حالی که مقادیر معاملات حاشیه ثابت نیستند و به وجوهی که در واقع در آن قرار داده اید بستگی دارد.

اکنون ، به دلیل این واقعیت که معاملات آتی در قالب قراردادها اتفاق می افتد ، نقدینگی و سهولت ورود موقعیت و خروج بیشتر در بازار وجود دارد در حالی که بسته شدن موقعیت در معاملات حاشیه ممکن است در هنگام خارج شدن نقدینگی از بازار دشوارتر باشد.

و سرانجام ، تفاوت دیگری بین این دو نوع تجارت در این است که از آنجا که بازارهای نقطه رمزنگاری دائمی هستند ، خود معامله گران باید تعیین کنند که چه مدت مایل هستند با بودجه اهرمی ، موقعیت های خود را حفظ کنند. در حالی که از طرف دیگر ، معاملات آینده به طور معمول دارای تاریخ انقضا ثابت است که تعیین می کند چه مدت می توانید در آن موقعیت قرار بگیرید.

خطرات: Margin vs Futures Trading

خطرات در تجارت حاشیه

چند خطرات مرتبط با تجارت حاشیه وجود دارد که برخی از آنها تمایل به مشترک در آینده دارند ، در حالی که برخی دیگر بی نظیر هستند. ریسک مشترک مرتبط با معاملات حاشیه و معاملات آتی این است که هر دو اساساً از یک نوع اهرم استفاده می کنند تا بتوانند معاملات بیشتری را از سرمایه سرمایه گذاری شده انجام دهند. از این رو ، در حالی که پتانسیل سود بیش از تجارت معمول است ، ریسک نزولی نیز به همان اندازه بیشتر است.

یکی دیگر از ریسک های منحصر به فرد برای تجارت حاشیه ، پیامدهای مالیاتی آن ، به ویژه در هند است. از آنجا که معاملات حاشیه به طور مستقیم در بازار نقطه اتفاق می افتد ، جایی که یک معامله گر در واقع در حال خرید Cryptos یا "دارایی های دیجیتال مجازی" است - TDS 1 ٪ یا مالیات کسر شده در مقررات منبع در اینجا اعمال می شود.

خطرات در معاملات آتی

همانطور که قبلاً ذکر شد ، از آنجا که هر دو از یک نوع اهرم برای گمانه زنی در بازار استفاده می کنند - ریسک رایج در معاملات آتی این واقعیت است که می توان از اهرم برای افزایش پتانسیل سود استفاده کرد ، اما خطر نزولی نیز بیشتر است. برای افزودن بیشتر به این امر ، از آنجا که معاملات آتی امکان استفاده از 100 ٪ اهرم را فراهم می کند ، اگر تجارت به روش اشتباه پیش برود ، می توانید از بین بردن کامل سرمایه یک معامله گر وجود داشته باشد.

تجارت آینده Coindcx

COINDCX اکنون امکان تجارت در بازارهای آینده را به کاربران خود ارائه می دهد تا درآمد خود را از بازار رمزنگاری به حداکثر برساند. در برنامه COINDCX ، کاربران می توانند در بازارهای جهانی Crypto Futures شرکت کنند که نقدینگی بالا و هزینه های لغزش کمتری را ارائه می دهند و بنابراین برای معامله گران فعال امروز مفیدترین هستند!

متداول

کدام حاشیه بهتر یا آینده است؟

معاملات حاشیه ای و معاملات آتی در اصل برای معامله گر یکسان است زیرا معامله گران را قادر می سازد اهرم را برای ورود به موقعیت در بازار انجام دهند. با این حال ، آنها در چه میزان اهرم می توانند متفاوت باشند - در حالی که حاشیه در هر جایی بین 5 تا 20 ٪ می دهد ، معاملات آتی می تواند تا 100 ٪ اهرم را به شما بدهد!

آیا معاملات حاشیه برای طولانی مدت خوب است؟

نه معاملات حاشیه و نه معاملات آتی برای بلند مدت مناسب نیست زیرا تجارت از طریق طبیعت یک فعالیت سوداگرانه کوتاه مدت است که در آن یک معامله گر موقعیت هایی را برای سرمایه گذاری سودآوری کوتاه مدت می گیرد.

آیا مبتدیان می توانند در آینده تجارت کنند؟

توصیه می شود که مبتدیان به دلیل این واقعیت ساده که اهرم ابزاری خطرناک است ، نباید در آینده تجارت کنند. باید از خطرات بسیار آگاه باشید ، تکنیک های قرار دادن متوقف کردن از بین رفتن را بدانید و سرمایه خود را در اختیار داشته باشید تا بتوانند در معاملات آتی شرکت کنند.

آیا آنها به یکدیگر بستگی دارند؟

در حالی که معاملات حاشیه و معاملات آتی به یکدیگر بستگی ندارد - عامل مشترک بین آنها قیمت دارایی اساسی است که بر اساس آنها بنا شده است.