تعریف نرخ سود سهام ، فرمول و توضیح

اندرو بلودنتال 20+ سال تجربه سرمقاله را به عنوان یک روزنامه نگار مالی و به عنوان نویسنده بازاریابی خدمات مالی دارد.

توماس جی. بروک یک CFA و CPA با بیش از 20 سال تجربه در زمینه های مختلف از جمله سرمایه گذاری ، مدیریت نمونه کارها بیمه ، امور مالی و حسابداری ، مشاوره سرمایه گذاری شخصی و برنامه ریزی مالی و توسعه مطالب آموزشی درباره بیمه عمر و سالیانه است.

مارکوس ریوز نویسنده ، ناشر و روزنامه نگار است که نوشته های تجارت و فرهنگ پاپ در چندین نشریه برجسته از جمله نیویورک تایمز ، واشنگتن پست ، رولینگ استون و کرونیکل سان فرانسیسکو ظاهر شده است. او مربی کمکی نوشتن در دانشگاه نیویورک است.

نرخ سود سهام چیست؟

نرخ سود سهام کل پرداخت سود سهام مورد انتظار از یک سرمایه گذاری ، صندوق یا نمونه کارها است که به صورت سالانه بیان می شود به علاوه هر سود سهام غیر قابل تکرار اضافی که ممکن است یک سرمایه گذار در آن دوره دریافت کند. بسته به ترجیحات و استراتژی شرکت ، نرخ سود سهام می تواند ثابت یا قابل تنظیم باشد.

نرخ سود سهام از نزدیک با عملکرد سود سهام ارتباط دارد و گاهی اوقات به صورت متناوب مورد استفاده قرار می گیرد.

غذای اصلی

• نرخ سود سهام ، که به عنوان درصد یا بازده بیان شده است ، یک نسبت مالی است که نشان می دهد یک شرکت در هر سال نسبت به قیمت سهام خود چقدر سود سهام را پرداخت می کند.
• شرکت هایی که سود سالم کسب می کنند ، اغلب سود سهام را پرداخت می کنند.
• نسبت پرداخت سود سهام یکی از راه های ارزیابی پایداری سود سهام یک شرکت است.
• اشرافی سود سهام شرکتی است که حداقل 25 سال متوالی سود سهام خود را افزایش داده است.

درک نرخ سود سهام

نرخ سود سهام برآوردی از بازده سود سهام فقط سرمایه گذاری مانند سهام یا صندوق متقابل است. با فرض اینکه مبلغ سود سهام افزایش نیافته یا کاهش نمی یابد ، با کاهش قیمت سهام ، نرخ افزایش می یابد. و برعکس ، هنگامی که قیمت سهام افزایش می یابد ، سقوط می کند. از آنجا که نرخ سود سهام نسبت به قیمت سهام تغییر می کند ، اغلب می تواند برای سهام که به سرعت در حال کاهش ارزش هستند ، به طور غیرمعمول بالا به نظر برسد.

شرکت های جدیدی که نسبتاً کوچک هستند ، اما هنوز هم به سرعت در حال رشد هستند ، ممکن است سود متوسط کمتری نسبت به شرکت های بالغ در همان بخش ها بپردازند. به طور کلی ، شرکت های بالغ که خیلی سریع رشد نمی کنند بالاترین سود سهام را پرداخت می کنند. سهام غیر چرخه مصرف کننده که کالاها یا خدمات اصلی را در بازار بازار می کند ، نمونه هایی از کل بخش هایی است که بالاترین عملکرد متوسط را پرداخت می کنند.

نرخ سود سهام چگونه محاسبه می شود؟

محاسبه نرخ سود سهام یک سرمایه گذاری ، صندوق یا نمونه کارها شامل ضرب آخرین پرداخت های دوره ای سود سهام با تعداد دوره های پرداخت در یک سال است.

به عنوان مثال ، اگر یک صندوق سرمایه گذاری سود سهام 50 سنت سه ماهه بپردازد و همچنین به دلیل یک رویداد غیرقانونی که از آن شرکت سود می برد ، سود سهام اضافی 12 سنت را پرداخت می کند ، نرخ سود سهام 2. 12 دلار در سال است (50 سنت x 4 چهارم چهارم+ 12 سنت = 2. 12 دلار).

شرکت هایی که جریان نقدی قابل توجهی ایجاد می کنند ، به طور کلی سود سهام را پرداخت می کنند. برعکس ، مشاغل با رشد سریع معمولاً هرگونه پول نقد تولید شده را به شرکت و عدم پرداخت سود سهام سهامدار سرمایه گذاری نمی کنند. شرکت های فشرده پول نقد که محصولات مصرفی اساسی مانند مواد غذایی ، نوشیدنی و کالاهای خانگی را تولید می کنند ، و به عنوان مثال افرادی که مراقبت های بهداشتی را ارائه می دهند ، معمولاً کمتر برای رشد شرکت های خود هزینه می کنند. بنابراین ، این مشاغل به احتمال زیاد درصدی از درآمد را به سهامداران به عنوان سود سهام توزیع می کنند.

نسبت پرداخت سود سهام

شرکت هایی که سود سهام را پرداخت می کنند ، اغلب ترجیح می دهند نرخ سود سهام خود را به عنوان نشان ثبات و پاداش سهامداران حفظ کنند یا به آرامی رشد دهند. مشاغلی که سود سهام را کاهش می دهند ممکن است وارد کشور ضعیف تری شوند که بیشتر اوقات با افت مربوطه در قیمت سهام همراه است.

نسبت پرداخت سود سهام یکی از راه های ارزیابی قدرت سود سهام یک شرکت است. محاسبه برای نسبت پرداخت ، تقسیم سود سهام بر اساس درآمد خالص و سپس ضرب 100 است. هنگامی که نسبت پرداخت پایین تر است ، ترجیح داده می شود زیرا شرکت کمتر از درآمد خالص خود را به پرداخت سود سهام سهامدار پرداخت می کند. علاوه بر این ، هرچه تجارت کمتر پرداخت می کند ، شرکت و پرداخت ها پایدارتر هستند. در مقابل ، شرکت هایی که نسبت پرداخت بالایی دارند ممکن است در حفظ پرداخت سود سهام مشکل داشته باشند ، به خصوص اگر یک رویداد پیش بینی نشده اتفاق بیفتد.

سود سهام اشرافی

سرمایه گذاران به دنبال درآمد اغلب به دنبال شرکت هایی هستند که تاریخچه طولانی از پرداخت سود سهام در حال رشد را نشان می دهند. این شرکت ها ، با نام اشرافی سود سهام ، با تعریف باید حداقل 25 سال افزایش سود سهام سالانه سازگار و قابل توجه را نشان دهند. اشرافی های سود سهام به طور معمول در بین بخش هایی مانند محصولات مصرفی و مراقبت های بهداشتی ، که تمایل به پیشرفت در آب و هوای مختلف اقتصادی دارند ، مدار هستند. Kiplinger در سال 2020 65 سهام سود سهام بالا را برای مراقبت از آن شناسایی کرد. برخی از نام هایی که این لیست را تهیه کرده اند شامل سازنده ماشین سازی پزشکی Roper Technologies ، سازنده نقاشی شروین ویلیامز و توزیع کننده الکل Brown-Forman است.

برخی از بهترین برنامه های سرمایه گذاری شامل ویژگی ها یا کارکردهایی هستند که کاربران را قادر می سازد تا کدام شرکت ها پرداخت سود سهام را ارائه دهند.

مثال دنیای واقعی

غول خرده فروشی Walgreens Boots Alliance (WBA) ، بزرگترین داروخانه خرده فروشی در ایالات متحده و اروپا ، به عنوان یک اشرافی برتر سود سهام است. تجارت داروسازی آن با 5. 2 ٪ رشد فروش قابل مقایسه و 5. 9 ٪ رشد تجویز قابل مقایسه با 5. 2 ٪ عملکرد خوبی داشت. با توجه به سابقه عملکرد شرکت ، تحلیلگران پیش بینی می کنند رشد سالانه 8 ٪ -10 ٪ سود هر سهم ، طی چند سال آینده. علاوه بر این ، احتمالاً بازده با 3. 93 ٪ سود سهام و همچنین افزایش ارزش گذاری افزایش می یابد.