درآمد ثابت فعال

اوراق بهادار مشتریان خود را با صندوق های درآمد ثابت فعال متنوع کنید.

کمک به مشتریان خود در طولانی مدت

عملکرد صندوق اوراق قرضه ثابت فقط اتفاق نمی افتد. تجزیه و تحلیل و تحقیق می کند.

برای کمک به مشتریان خود در رسیدن به اهداف خود ، می توانید از رویکرد دقیق و آزمایش شده کارشناسان ما به مدیریت فعال صندوق اوراق قرضه استفاده کنید.

خواهید دید که رویکرد تیم مدیریت درآمد ثابت ما می تواند به مشتریان شما در رسیدن به اهداف خود کمک کند. چگونه؟با دیدن اینکه چگونه با رقابت خود مقایسه می کنیم شروع کنید: 92 ٪ از صندوق های اوراق قرضه فعال پیشتاز از میانگین میانگین گروه همسالان خود در 5 سال و 82 ٪ از صندوق های اوراق بهادار مشمول مالیات فعال Vanguard در 3 سال در رده های برتر همسالان قرار داشتند. 1

این عملکرد بهتر از طریق رویکرد بلند مدت و پیشرفته ما ، ریسک پذیری هوشمند و تعهد به برچسب واقعی به دست می آید. در نتیجه ، وجوه ما می تواند به تأمین درآمد برای مشتریان ، بهبود بازده تنظیم شده در ریسک و حفظ سرمایه کمک کند. علاوه بر این ، با نسبت هزینه دارایی 0. 10 ٪-یک چهارم میانگین صنعت-ممکن است پول مشتری شما فراتر رود. 2

وجوه اوراق قرضه را مقایسه کنید

ببینید که چگونه صندوق اوراق قرضه VCOBX در برابر رقابت قرار می گیرد.

1 برای دوره یک ساله ، 48 از 54 صندوق اوراق قرضه فعال پیشتاز از میانگین های گروه همسالان خود بهتر است. برای دوره سه ساله ، 47 از 52 صندوق اوراق قرضه فعال پیشتاز از میانگین های گروه همسالان خود فراتر رفت. برای دوره پنج ساله ، 44 از 48 صندوق اوراق قرضه فعال پیشتاز از میانگین های گروه همسالان خود فراتر رفت. برای دوره ده ساله ، 38 از 44 صندوق اوراق قرضه فعال پیشتاز از میانگین های گروه همسالان خود بهتر عمل کردند. تمام داده ها از 31 دسامبر 2020. نتایج برای سایر دوره های زمانی متفاوت خواهد بود. فقط بودجه با حداقل تاریخ یک ، سه ، پنج یا ده ساله به ترتیب در این مقایسه گنجانده شده است. منبع: لیپر ، یک شرکت تامسون رویترز. توجه داشته باشید که داده های عملکرد رقابتی نشان داده شده عملکرد گذشته را نشان می دهد ، که ضمانت نتایج آینده نیست و همه سرمایه گذاری ها در معرض خطرات هستند. مشاهده جدیدترین عملکرد صندوق

برای دوره سه ساله ، 23 از 28 کلاس سهم صندوق درآمد ثابت مشمول مالیات فعال ، عملکرد بالایی را نسبت به صندوق های همسالان در مقوله های لیپر خود به نمایش گذاشت. برای دوره پنج ساله ، 16 از 24 کلاس سهم صندوق درآمد ثابت مشمول مشمول مالیات فعال ، عملکرد بالایی را نسبت به صندوق های همسالان در مقوله های لیپر خود به نمایش گذاشت. برای دوره ده ساله ، 17 از 22 کلاس سهم صندوق درآمد ثابت مشمول مشمول مالیات فعال ، عملکرد بالایی را نسبت به صندوق های همسالان در مقوله های لیپر خود به نمایش گذاشت. نتایج برای سایر دوره های زمانی متفاوت خواهد بود. فقط بودجه با حداقل تاریخ سه ، پنج یا ده ساله به ترتیب در این مقایسه گنجانده شده است.(منبع: لیپر ، یک شرکت تامسون رویترز.) توجه داشته باشید که داده های عملکرد رقابتی نشان داده شده نمایانگر عملکرد گذشته است ، که تضمینی برای نتایج آینده نیست و همه سرمایه گذاری ها در معرض خطرات هستند. برای جدیدترین عملکرد ، به وب سایت ما به آدرس www. vanguard. com/performance مراجعه کنید. 28 از 32 کلاس سهم صندوق درآمد ثابت مشمول مالیات فعال در کمترین کوارتیل نسبت هزینه قرار دارند.(منبع: Moingstar.) کلیه داده ها از 31 دسامبر 2020.

2 توجه: محاسبات پیشتاز ، بر اساس داده های Moingstar ، Inc. ، از 31 دسامبر 2021 ، نشان می دهد که صندوق های درآمد ثابت فعال پیشتاز دارای نسبت هزینه دارایی دارایی متوسط 10. 4 امتیاز پایه ، در مقایسه با متوسط هزینه دارایی دارایی است. نسبت 49. 0 امتیاز پایه برای صندوق های درآمد ثابت فعال غیر Vanguard.

3 در طول دوره ، 385 صندوق (از جمله هر دو باز و ETF) در دسته بندی اوراق قرضه اصلی صندوق مرکزی صندوق آمریكا قرار گرفتند. فقط بودجه با حداقل تاریخ سه ساله برای مقایسه درج شده است. نتایج در سایر دوره های زمانی متفاوت خواهد بود. توجه داشته باشید که داده های عملکرد رقابتی نشان داده شده نمایانگر عملکرد گذشته است ، که تضمینی برای نتایج آینده نیست و همه سرمایه گذاری ها در معرض خطرات هستند. برای جدیدترین عملکرد ، به وب سایت ما به آدرس www. vanguard. com/performance مراجعه کنید

آخرین بینش درآمد ثابت ما

چشم انداز پیشتاز

چشم انداز درآمد ثابت فعال Q1 2023: از درد تا به دست آوردن

بازده جذاب در بسیاری از بخش ها و انتظار ما از نوسانات مداوم ، محیطی را برای درخشش فعال ثابت ایجاد می کند.

اخبار محصول

Vanguard با صندوق اوراق بهادار درآمد چند بخش ، ترکیب صندوق را گسترش می دهد

پیشتاز صندوق اوراق بهادار درآمد چند بخش پیشتاز را برای سرمایه گذاری باز می کند.

چشم انداز پیشتاز

کاهش اوراق بهادار شهرداری در حال آمدن است ، اما پیش فرض بعید است

رکود اقتصادی در حال رشد ممکن است باعث کاهش امتیاز اعتبار شود ، اما پیش فرض اوراق قرضه شهرداری باید نادر باشد.

چگونه ما برای عملکرد بهتر طراحی شده ایم

هدف ما نتایج بلند مدت مشتری است. برای دستیابی به این هدف ، تیم های تخصصی ما از یک روند انضباط و آگاهانه ریسک پیروی می کنند. ما به شرط بندی های جهت دار تکیه نمی کنیم ، بلکه در عوض هدف ما برای عملکرد بهتر در مجموعه متنوعی از استراتژی ها هستیم.

فلسفه

رویکرد از بالا به پایین و پایین به بالا

انتخاب بنیادی امنیت لایه بندی شده با دیدگاههای کلان اقتصادی گسترده تر برای موفقیت در درآمد ثابت ضروری است.

راه حل های سرمایه گذاری واقعی به برچسب

ما با تفکر فرصت تعیین شده برای ریسک کلیدی را تعریف می کنیم و رانندگان را برای هر صندوق باز می گردانیم ، بنابراین می دانید چه انتظاری را دارید.

منابع متنوع آلفا

رویکرد عمیقاً تخصصی و در عین حال مشترک مبتنی بر تیم ، تعصب بخش را کاهش می دهد و تصمیمات ارزش نسبی را بهبود می بخشد.

گرفتن خطر هوشمند

ما نسبت به رقبای خود با نسبت هزینه دارایی 0. 11 ٪ ، در مقایسه با 0. 59 ٪ برای سایر صندوق های درآمد ثابت فعال در صنعت ، یک مزیت داریم. براساس داده های Moingstar از تاریخ 30 ژوئن 2020. این مزیت نیاز را محدود می کندخطر جهت بالا به پایین و به کاهش احتمال خسارات بزرگ کمک می کند. و به ما این امکان را می دهد تا روی بالاترین استراتژی های محکومیت خود تمرکز کنیم.

روند

حاکمیت و نظارت ریسک

کمیته ارشد سرمایه گذاری نظارت بر سیاستهای سرمایه گذاری و نگهبان صندوق است. مدیران ریسک موقعیت یابی نمونه کارها را تجزیه و تحلیل می کنند و سناریوهای استرس بازار را در نظر می گیرند.

تجزیه و تحلیل اقتصاد کلان

کمیته ارشد سرمایه گذاری و گروه استراتژی سرمایه گذاری پیشتاز دیدگاههای بلند مدت در مورد اقتصاد ، سیاست و بازده بازار ایجاد می کند.

این تحلیل ها تیم های مدیریت ریسک و سرمایه گذاری را آگاه می کنند.

دیدگاههای بخش

مدیران ، تحلیلگران و بازرگانان نمونه کارها اصول اعتباری ، تکنیک ها ، ارزیابی ها و خطرات را ارزیابی می کنند. بر اساس ارزیابی های آنها ، آنها توصیه های تخصیص بخش را ارائه می دهند.

استراتژی اعتبار و نرخ

روسای اعتباری و نرخ ها نمای را در مورد نرخ ها و بخش های اعتباری نشان می دهند و به دنبال ارزش نسبی مقطعی هستند. بررسی آنها پایه و اساس توصیه های مدیران نمونه کارها را تشکیل می دهد.

انتخاب زیرمجموعه و صادر کننده

مدیران ، تحلیلگران و بازرگانان نمونه کارها ، تخصیص بخش را در سراسر پرتفوی ها مدیریت می کنند.

تیم های بخش عبارتند از: شرکت های درجه یک سرمایه گذاری در ایالات متحده ، شرکت های اروپایی/آسیا و اقیانوسیه ، بازارهای نوظهور و بدهی های حاکمیتی ، محصولات ساختاری ، شرکت های با بازده بالا ، اوراق بهادار با وام مسکن ، خزانه داری و نکات ایالات متحده و نرخ جهانی.

مدیریت نمونه کارها

مدیران نمونه کارها سرب تخصیص و استراتژی دارایی نمونه کارها را تعیین می کنند ، از جمله اهداف و دامنه های عامل ریسک. آنها اختیار کاملی برای اجرای نظرات خود دارند و مسئول عملکرد نمونه کارها هستند.

طبقه تجاری

یک تور سریع از کف معاملات اوراق قرضه ما برای یک نگاه پشت صحنه به نحوه مدیریت فعال درآمد ثابت بپردازیم.

ابزارهای مرتبط

از ابزارهای ما برای داده های قابل اعتماد و بی طرفانه برای محصولات پیشتاز و غیر Vanguard استفاده کنید. ETF و صندوق های متقابل را از هر خانواده صندوق درج کنید. تجزیه و تحلیل مستقل توسط Moingstar نتایج بی طرفانه را ارائه می دهد.

تجزیه و تحلیل نمونه کارها

بخش درآمد ثابت اوراق بهادار مشتری را ایجاد و ارزیابی کنید. تجزیه و تحلیل آمار ریسک عملکرد فرضی ، تنوع در کشور ، تخصیص دارایی ، مقایسه دو پرتفوی در کنار هم و موارد دیگر.

مقایسه محصولات

به راحتی با ده محصول درآمدی ثابت در یک طرح جانبی راحت مقایسه کنید. PDF های سفارشی ، مشتری آماده ایجاد کرده و به راحتی مقایسه های آنلاین را از طریق ایمیل ارسال کنید.

در مورد درآمد ثابت فعال سؤالاتی دارید؟با ما تماس بگیرید.

افشای و پاورقی ها

تمام سرمایه گذاری ها در معرض خطر هستند ، از جمله از دست دادن احتمالی اصلی.

Vanguard متعلق به سرمایه گذار است ، به این معنی که سهامداران صندوق دارای وجوه هستند که به نوبه خود Vanguard خود را دارند.

تنوع ، سود را تضمین نمی کند یا در برابر ضرر محافظت می کند.

برداشت ضرر مالیاتی شامل خطرات خاصی است ، از جمله ، از جمله موارد دیگر ، این خطر مبنی بر اینکه سرمایه گذاری جدید می تواند هزینه های بالاتری نسبت به سرمایه گذاری اصلی داشته باشد و می تواند خطای ردیابی نمونه کارها را در حساب های شما معرفی کند. همچنین ممکن است پیامدهای مالیاتی ناخواسته وجود داشته باشد. سرمایه گذاران آینده نگر قبل از مشارکت در هرگونه استراتژی برداشت مالیات از دست دادن مالیاتی باید با مشاور مالیاتی یا مشاور حقوقی خود مشورت کنند. پیشتاز مشاوره مالیاتی یا حقوقی را ارائه نمی دهد.

برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد صندوق های پیشتاز یا ETF های پیشتاز ، اطلاعات دقیق محصول را مشاهده کنید یا با شماره 800-997-2798 تماس بگیرید تا یک دفترچه را بدست آورید یا در صورت وجود ، یک دفترچه خلاصه. اهداف سرمایه گذاری ، خطرات ، هزینه ها ، هزینه ها و سایر اطلاعات مهم در دفترچه موجود است. قبل از سرمایه گذاری آن را با دقت بخوانید و در نظر بگیرید.

صندوق های اوراق قرضه در معرض خطر نرخ بهره قرار دارند ، که به دلیل افزایش نرخ بهره و ریسک اعتباری ، قیمت اوراق قرضه کاهش می یابد ، این احتمال است که یک صادرکننده اوراق به موقع در پرداخت سود و اصلی یا ادراکات منفی نتواند پرداخت کنداز توانایی صادرکننده در انجام چنین پرداختی ، باعث کاهش قیمت آن اوراق می شود.

اگرچه درآمد حاصل از اوراق شهرداری که توسط یک صندوق نگهداری می شود ، از مالیات فدرال معاف است ، اما ممکن است مالیات بر هرگونه سود سرمایه ای که از طریق تجارت صندوق یا از طریق بازخرید سهام خود از سهام خود تحقق می یابد ، مدیون مالیات باشید. برای برخی از سرمایه گذاران ، بخشی از درآمد صندوق ممکن است مشمول مالیات های ایالتی و محلی و همچنین حداقل مالیات جایگزین فدرال باشد.

© 2020 Moingstar ، Inc. کلیه حقوق محفوظ است. اطلاعات موجود در اینجا: (1) اختصاصی به Moingstar است.(2) ممکن است کپی یا توزیع نشود. و (3) لازم نیست که دقیق ، کامل یا به موقع باشد. نه Moingstar و نه ارائه دهندگان محتوای آن مسئول هرگونه خسارت یا خسارت ناشی از هرگونه استفاده از این اطلاعات نیستند. کارایی گذشته ضمانتی برای نتایج آینده نیست. رتبه بندی Moingstar ™ برای وجوه ، یا "رتبه بندی ستاره" برای محصولات مدیریت شده (از جمله صندوق های متقابل ، زیر حساب های متغیر سالانه و متغیر زندگی ، صندوق های مبادله ای مبادله ، وجوه بسته و حساب های جداگانه) با حداقل 3- 3- محاسبه می شود. تاریخ سال. وجوه مبادله ای مبادله و صندوق های متقابل باز برای اهداف مقایسه ای یک جمعیت واحد در نظر گرفته می شوند. این محاسبه بر اساس یک اندازه گیری بازده تنظیم شده با ریسک صبحگاهی است که باعث تغییر در عملکرد بیش از حد ماهانه یک محصول مدیریت شده می شود و تأکید بیشتری بر تغییرات رو به پایین و پاداش عملکرد مداوم دارد. رتبه بندی Moingstar هیچ تعدیل برای بارهای فروش را شامل نمی شود. 10 ٪ برتر محصولات در هر دسته از محصولات 5 ستاره دریافت می کنند ، 22. 5 ٪ بعدی 4 ستاره دریافت می کنند ، 35 ٪ بعدی 3 ستاره دریافت می کنند ، 22. 5 ٪ بعدی 2 ستاره دریافت می کنند و 10 ٪ پایین 1 ستاره دریافت می کنند. امتیاز کلی صبحگاهی برای یک محصول مدیریت شده از میانگین وزنی از ارقام عملکرد مرتبط با معیارهای رتبه بندی 3- ، 5- و 10 ساله (در صورت وجود) حاصل می شود. وزن ها عبارتند از: 100 ٪ امتیاز 3 ساله برای 36-59 ماه از کل بازده ، 60 ٪ امتیاز 5 ساله/40 ٪ امتیاز 3 ساله برای 60 تا 119 ماه از کل بازده و 50 ٪ رتبه 10 ساله/30٪ 5 ساله رتبه بندی/20 ٪ رتبه 3 ساله برای 120 یا بیشتر ماه از کل بازده. در حالی که به نظر می رسد فرمول رتبه بندی کلی ستاره 10 ساله بیشترین وزن را به دوره 10 ساله می دهد ، آخرین دوره 3 ساله در واقع بیشترین تأثیر را دارد زیرا در هر سه دوره رتبه بندی گنجانده شده است.