دنیای پیچ خورده CFDS غیرقانونی و گزینه های باینری

من اولین نفر در خانواده طبقه متوسط ام بودم که در اوایل دهه 2000 به عنوان حرفه ای تجارت کردم. در طول 20 و اوایل 30 سالگی ، همیشه به من گفته می شد که "کار واقعی" دریافت کنم. دلیل اصلی این است که بازارهای سهام معاملات تقریباً همیشه با قمار ، حداقل در هند برابر است. من این است که ، بله ، شما می توانید هنگام تجارت در بازارها قمار کنید ، دقیقاً مثل این که می توانید با همه چیز در زندگی خود قمار کنید - آموزش (تحصیل نکردن) ، روابط (مراقبت نکردن) ، شغلی (انجام نشده) و غیرهتنها تفاوت این است که با هر چیز دیگری ، نتایج معمولاً به تأخیر می افتد. به عنوان مثال ، اگر شما به خوبی تحصیل نکرده اید ، ممکن است سالها بعد از مدرسه/کالج با تأثیر آن آشنا شوید. اما در تجارت ، نتایج تقریباً همیشه فوری است و از نظر اندازه گیری نتیجه خاکستری وجود ندارد. P& L آن را سیاه و سفید می کند. این نتیجه فوری باعث می شود تجارت تقریباً مانند قمار در یک کازینو احساس شود. با "تجارت" ، من به معاملات كوتاه مدت كه معمولاً با اهرم انجام می شود ، سعی می كنم تا زمان را به بازار برسانم ، و سرمایه گذاری های طولانی مدت كه شامل خرید سهام با احساس مالکیت مشاغل برای انجام مدت طولانی است.

ما به عنوان یک کارگزار بورس ، گاهی اوقات "کازینو" می نامیم. ما به وضوح اینگونه نیستیم ، زیرا ما طرف مقابل هیچ تجارتی نیستیم که اتفاق بیفتد. تمام تطابق سفارش در یک مبادله اتفاق می افتد و مبادلات همتایان از بازار مطابقت دارد. وقتی مشتری ما در بازار پول خود را از دست می دهد ، به نفع ما نیست ، اما در واقع ، ما را به عنوان یک تجارت آزار می دهد. تقریباً همه سیستم عامل های معاملاتی می خواهند مشتریان خود در هنگام تجارت درآمد کسب کنند ، زیرا یک مشتری برنده تجارت خود را ادامه می دهد و درآمد کارگزاری را تولید می کند. این برخلاف یک کازینو است که در آن سود کازینو = ضرر و زیان مشتریان آنها. دلیل اینکه من گفتم تقریباً همه سیستم عامل های تجاری به این دلیل است که یک نژاد کامل از آنها وجود دارد ، در هند غیرقانونی است ، اما برای جذب معامله گران ، به صورت تهاجمی تبلیغاتی را تبلیغ می کند ، جایی که سیستم عامل ها هنگام از دست دادن درآمد دارند. اینها CFD ، شرط بندی گسترش یا سیستم عامل های معاملاتی باینری هستند.

قرارداد برای تفاوت (CFD)

هنگامی که در Zerodha تجارت می کنید ، می توانید سهام یا قراردادهای F& O را در مبادلات هند خریداری یا بفروشید. همانطور که قبلاً گفتم ، وقتی سفارش روی سکوی ما قرار می گیرد ، به مبادله ای که در آن همسان می شود ارسال می شود. اما ، اگر مشتری به ما بخواهد که بخواهیم 100 سهام اپل را با قیمت 127 دلار خریداری کنیم ، چه می شود؟ما نمی توانیم به مشتریان اجازه دهیم که در بازارهای ایالات متحده معامله کنند ، زیرا ما نه یک کارگزار ثبت نام شده ایالات متحده هستیم و نه همکاری کارگزاری ایالات متحده برای برقراری این تجارت. اما اگر ما آن سفارش را بدون توانایی ارسال این سفارش مشتری به مبادلات ایالات متحده بگیریم ، چه می شود؟چه می شود اگر در عوض ، به نام مشتری ، ما به عنوان Zerodha در حساب اختصاصی خود ، آن را با یک کارگزار سهام آمریکایی از طرف مشتری خریداری کرده و سپس یک ورودی دفتر را در حساب مشتری ایجاد کردیم تا نشان دهد که خریداری شده است ، در حالی که 100 سهماپل به نام Zerodha با کارگزار ایالات متحده نشسته است. اگر می توانستیم این کار را انجام دهیم ، Zerodha به طور بالقوه می تواند یک حساب کاربری در سراسر کارگزاران مختلف از سراسر جهان داشته باشد که در آن به نمایندگی از مشتریان خود خریداری و فروش می کند و اجازه می دهد تا در هر چیزی که حرکت کند ، تجارت کند. اگر این کار را انجام دهیم ، ورود لجر یا قرارداد با مشتری CFD یا قرارداد برای اختلاف نامیده می شود و ما یک کارگزار CFD خواهیم بود.

همانطور که می توانید تصور کنید ، این قرارداد بین مشتری و کارگزار CFD خصوصی است و نه در مبادله ، و از این رو به آن یک قرارداد OTC (بیش از پیشخوان) گفته می شود. سیستم عامل های CFD برای اولین بار در اوایل دهه 1990 هنگامی که تقاضای فزاینده ای برای تجارت اوراق بهادار جهانی (به ویژه ایالات متحده) وجود داشت ، در انگلستان ظاهر شدند. تنظیم کننده های آنجا به این سیستم عامل ها اجازه می دادند ، و آنها به دلیل سهولت که اکنون می توانید تقریباً از سراسر جهان تجارت کنید بدون اینکه نگران روابط کارگزاری محلی یا حرکت پول به کشورهای مختلف باشید ، شکوفا شدند. آنچه برای اولین بار به صندوق های تامینی پیشنهاد شد ، به زودی راهی برای معامله گران خرده فروشی نیز یافت.

بنابراین در یک بستر CFD ، می توانید طولانی (خرید) یا کوتاه بروید (ابتدا در صورت سقوط بازار ، اول خرید کنید تا در صورت کاهش قیمت ها به سود خود برسد) ، و به طور معمول این سیستم عامل ها تقریباً از معاملات در همه سهام ، شاخص ها ، کالاها پشتیبانی می کنند.، و ارز از سراسر جهان. هنگامی که CFD را خریداری می کنید ، در واقع صاحب اصلی نیستید ، اما با این سکو قرارداد دارید که براساس تغییر قیمت زیرین ، پرداختی را به شما بدهد. و لگد ، هزینه معاملات شما از نظر مالیات و هزینه مبادله تقریباً 0 است. این سیستم عامل ها با نگه داشتن یک گسترش کوچک ، اختلاف قیمت در بستر CFD در مقابل قیمت واقعی ابزار اصلی در بازارها کسب می کنند. CFD ها به طور معمول انقضاء ندارند ، به این معنی که می توانید این قراردادها را برای همیشه یا حداقل تا زمانی که سکوی CFD که در آن تجارت می کنید ادامه دهید. بزرگترین خطر تجارت CFD این است که این محصول OTC است و هیچ شرکت مبادله یا پاکسازی در آن وجود ندارد. اگر پلت فرم CFD ورشکسته شود یا سرکش شود - تمام مواضع و پول نقد شما با آنها با مراجعه به حقوقی کمی قرار خواهد گرفت.

CFD های پیچیده

همانطور که قبلاً نیز اشاره کردم ، CFDS با این ایده شروع کرد که وقتی مشتری در این سکو معامله می کند ، این پلتفرم همان تجارت را در هر کدام مبادله ای که معامله می کند ، انجام می دهد. پلت فرم CFD فقط یک نهاد گذر است ، بدون آنکه خطر جهت گیری داشته باشد. اما از آنجا که سیستم عامل های CFD محبوبیت پیدا کردند ، افرادی که این سیستم عامل ها را اداره می کردند متوجه شدند که اکثر مشتریان خود که تجارت می کنند هنگام تجارت از دست می دهند. بنابراین کسی فکر کرد ، اگر وقتی مشتری تجارت را بر روی سکو قرار داد ، تجارت را در مبادله اساسی انجام ندادیم؟چه می شود اگر ما طرف مقابل هر تجارت در سکوی CFD بودیم؟بنابراین اگر اکثر مشتریان تجارت پول را از دست می دهند ، با گرفتن ضرر از دست دادن مشتری و بازگرداندن برخی از آن به مشتریان سودآور ، این پلتفرم سود می برد. شرط بندی اساساً این بود که گروه بزرگی از معامله گران به طور کلی تجارت پول را از دست می دهند ، بنابراین پلت فرم CFD می تواند فقط با مخالفت با کل گروه از بازرگانان پیروز شود. بنابراین CFD ، که برای دسترسی آسان به بازارهای مختلف شروع به کار کرد ، اکنون به همان چیزی که به عنوان یک بستر CFD حلقه بسته یا در واقع یک کازینو نامیده می شود ، تبدیل شد که در آن خانه با از دست دادن معامله گران برنده می شود.

به محض اینکه این تغییر در سیستم عامل های CFD اتفاق افتاد ، جایی که آنها از درآمد از طریق گسترش یا هزینه به سود خود در هنگام از دست دادن مشتری حرکت کردند ، مشوق ها با علاقه مشتری سوء استفاده کردند. اکنون این سیستم عامل ها باید راهی برای بدست آوردن یک معامله گر برای از دست دادن پول در این سکو ، یعنی تجارت با مقدار شدید اهرم. تجارت اعمال شده با سرمایه بسیار بالاتر از سرمایه خود بزرگترین دلیل از دست دادن معامله گران است. برخی از این سیستم عامل ها امروز از 50 بار به 1000 بار مسخره 1000 بار ارائه می دهند. 1000 بار اهرم بدان معنی است که می توان با پرداخت 0. 1 ٪ از ارزش واقعی آن ، تجارت را پرداخت کرد. این بدان معنی است که اگر بازار 0. 1 ٪ به نفع شما حرکت کند یا کل سرمایه را از دست بدهد ، اگر 0. 1 ٪ در مقابل شما حرکت کند ، می توانید پول را دو برابر کنید. برای کسانی که از حرص و آز کور شده اند ، این ممکن است یک فرصت عالی به نظر برسد ، اما در واقعیت ، زنده ماندن به عنوان یک معامله گر با چنین سطوح ناپسند اهرم ، غیرممکن است. ممکن است چند معاملات خوش شانس وجود داشته باشد که پول در آن دو برابر شود ، اما معامله گران به طور کلی در هنگام سود ، تجارت را متوقف نمی کنند و در نهایت می توانند سود را از دست بدهند و بیشتر از آنجا که همیشه فقط یک حادثه کوچک به دور از منفجر شدن هستند.

با کمال تعجب ، بسیاری از سیستم عامل های CFD در خارج از کشورهایی با مقررات آرام مانند مالت ، قبرس ، بلیز و غیره مستقر هستند. ادعاهایی وجود دارد که بسیاری از آنها به طور عمدی قیمت های بازار را که بر روی سیستم عامل های خود در برابر مشتریان نمایش داده می شود ، برای کسری از ثانیه برای ضرر کافی نشان می دهند. بنابراین مشتری مجبور به خارج از موقعیت است. البته ، اگر در مقایسه با مبادلات زیربنایی که در آن تجارت امنیتی انجام می شود ، معاملات در این سیستم عامل ها را متوقف کنند ، اما مشخص کردن عدم تطابق که برای کسری از ثانیه اتفاق می افتد دشوار است. این یک خطر بزرگ در این سیستم عامل ها است ، جایی که مشتریان فقط بر خلاف یک بازار تنظیم شده مانند هند ، که در آن مطابقت دارد فقط در صرافی ها اتفاق می افتد ، حرف خود را برای عبور از آن انجام می دهند. و در CFDS ، یک کلاس از ابزارهای معروف به گزینه های باینری وجود دارد که زمان/تاریخ انقضا برای قرارداد دارند. آنها بسیار محبوب هستند زیرا مدت زمان کوتاه آنها به معنای کمتری از سودآوری مشتریان است و از این رو فرصتی برای ارائه اهرم های بسیار بالاتر از CFD های معمولی است.

آیا CFDS پرسود است؟

برای اپراتورهای مشاغل مشکوک ، این یک تجارت پر سود است که تا زمانی که بتوانند به طور مداوم مشتری های جدیدی را که ثبت نام می کنند و پول خود را از دست می دهند ، انجام دهند. به گفته این ، هر شغلی ، حتی کارهایی که علیه مشتریان تقلب کرده اند ، با خطرات خاص خود همراه هستند. یک بار ، هنگامی که یک رویداد قو سیاه وجود دارد که باعث می شود قیمت ها به طرز وحشیانه ای حرکت کنند ، گروهی از مشتریان می توانند باعث افزایش بادگیران نسبت به سایر مشتریان گروهی شوند که با مقادیر زیادی از دست می دهند و این سیستم عامل ها را تحت فشار قرار می دهند تا ورشکسته شوند. یکی از این حادثه ها زمانی بود که در سال 2015 بانک سوئیس میخ 1. 20 فرانک (CHF) را به یورو برداشت. فرانک سوئیس 30 ٪ افزایش یافت.

EUR/CHF در روز 30 ٪ سقوط کرد

اگر یک سکوی 100 بار اهرم را فراهم می کرد و اگر مشتری در آن روز 1000 دلار فرانک سوئیس وجود داشته باشد ، سود این مشتری یک میلیون دلار بود. البته ، مشتریان فرانک کوتاه سوئیس وجود خواهند داشت ، اما حداکثر هر مشتری می تواند در این سیستم عامل ها از دست بدهد ، پول موجود در حساب است. بنابراین پرداخت خالص باید توسط کارگزاران CFD از جیب خود سرفه شود ، و همانطور که تصور می کنید ، بسیاری از کارگزاران CFD در آن روز ورشکسته شدند.

بنابراین ، بله ، حتی اگر روزی به جکپات برخورد کند ، ممکن است یک سکوی CFD برای پرداخت آن روز در این روز نباشد.

غیرقانونی در هند ، اما علناً تبلیغ شده است

اجرای یک سکوی CFD و تجارت با آنها در هند غیرقانونی است. اما طی دو سال گذشته ، بسیاری از این سیستم عامل ها با استفاده از تبلیغات القاء حرص و آز ، هندی های خرده فروشی را برای تجارت در این سیستم عامل ها فریب داده اند. این تبلیغات معمولاً در مورد چگونگی سرعت می توانید چند میلیونر شوید. بسیاری از این سیستم عامل ها حتی برای شروع کار به 1000 دلار پول بذر در حساب می دهند. البته ، این پول نمی تواند پس گرفته شود و فقط می تواند برای تجارت استفاده شود ، و کاربران را به اندازه کافی معتاد برای انتقال پول خود می گیرند. در اینجا پیوند به بخشنامه RBI در این مورد آورده شده است.

(ii) به عنوان و هنگامی که هر یک از بانک های آگهی من به هرگونه معامله ممنوعیتی که توسط کارت اعتباری یا مشتری آنلاین بانکداری انجام شده است ، بانک بلافاصله کارت یا حساب مشتری پیش فرض را می بندد و همان را به مدیر کل مسئول گزارش می دهد، بخش بازارهای فارکس ، بخش ارزی ، بانک ذخیره هند ، دفتر مرکزی ، طبقه 5 ، ساختمان عمار ، P. M. جاده ، بمبئی - 400001 در قالب ارائه شده در ضمیمه این بخشنامه.

حتی با وجود مقررات موجود ، افراد مشهور از جمله کریکت های هندی تبلیغ می کنند که برخی از این سیستم عامل های سایه دار که از پناهگاه های مالیاتی استفاده می کنند ، "تجارت FX" را ارائه می دهند. من فکر می کنم که آنها غافل هستند که محصولات مالی که تبلیغ می کنند غیرقانونی است. این احتمال وجود دارد که تعداد قابل توجهی از بازرگانان خرده فروشی به طور مرتب در این سیستم عامل ها مبلغ زیادی را از دست می دهند و ممکن است این وجوه از هند خارج شود. ناگفته نماند ، دور زدن مالیات در معاملات اوراق بهادار. امیدوارم RBI و نهادهای نظارتی مربوطه در مورد این اپراتورهای مشکوک تحقیق کنند و اقدامات سختگیرانه ای را انجام دهند.

به روز شده 7 سپتامبر 2022. RBI بیانیه مطبوعاتی را هشدار داده و هشدار داده است كه افراد مقیم در حال انجام معاملات بر روی چنین سیستم عامل های تنظیم نشده هستند ، خود را مسئول عمل مجازات تحت FEMA می كنند. آنها همچنین لیستی از سیستم عامل های تجارت الکترونیکی را که با آنها مقیم ساکن نباید با آنها سر و کار داشته باشد ، به اشتراک گذاشته اند.

انتشار مطبوعات RBI ، 7 سپتامبر 2022

همانطور که می گویند ، اگر چیزی برای درست بودن به نظر می رسد خیلی خوب است ، احتمالاً درست بودن خیلی خوب است. هیچ راهی برای تجارت آسان پول در این سیستم عامل ها وجود ندارد. در مقابل ، از آنجا که این سیستم عامل ها هنگام از دست دادن درآمد کسب می کنند ، تقریباً مانند مورد کازینو ، تقریباً غیرممکن است که با سود خود کسب کنید. اگر شما دوستان یا خانواده ای دارید که ممکن است در برابر حرص و آز و تجارت تسلیم شده اند یا در مورد تجارت در یکی از این سیستم عامل های CFD (گزینه های باینری ، شرط بندی گسترش ، تجارت FX و غیره) در نظر گرفته شده اند ، لطفاً آنها را متوقف کنید ، اگر چیز دیگری نیست زیرا غیرقانونی است و حساب های بانکی آنهاممکن است یخ زده شود. و به یاد داشته باشید که اگر در حال خرید و فروش اوراق بهادار هستید ، حتماً این کار را فقط از طریق واسطه ثبت شده SEBI انجام می دهید.

برای هرگونه سؤال در مورد CFD و گزینه های باینری ، به بحث در مورد TradingQ & a بپیوندید.