انتخاب دارایی: چه دارایی هایی را انتخاب کنید

انتخاب دارایی برای تجارت، عکس: Shutterstock، Bordovski Yauheni

هرج و مرج هفت ماه گذشته استراتژی های معاملاتی را تغییر داده است زیرا روند صعودی پایدار متوقف شد. اکنون، معامله گران مجبورند با دوره جدیدی از تورم فزاینده و تجدید نظر در رویکرد خود دست و پنجه نرم کنند.

تعدادی از رویکردها وجود دارد که آنها می توانند برای ایجاد این استراتژی انتخاب کنند، از کلاس های مختلف دارایی گرفته تا ابزارهای مالی مختلف، مانند مشتقات.

دارایی های تجاری چیست؟

معامله گران باید هنگام شکل دادن به استراتژی خود موارد زیادی را در نظر بگیرند. آن ها می توانند با نگاه کردن به یک طبقه دارایی شروع کنند، که احتمالاً می تواند تصمیم کلیدی آنها به عنوان معامله گران باشد.

بنابراین، کلاس دارایی چیست؟

تعریف طبقه دارایی به سرمایه گذاری هایی اشاره دارد که دارای ویژگی های مشابهی هستند، مانند ملموس بودن کالاها یا این واقعیت که سهام دارایی های عمومی شرکت ها هستند.

دارایی های مورد معامله شامل سهام و شاخص های سهام، اوراق قرضه، ارز خارجی و کالاها است. در حالی که همه به طور گسترده به اصول کلاسیک عرضه و تقاضا پایبند هستند، اما در اکوسیستم های مالی خود عمل می کنند و به پیامدهای مختلف داخلی و خارجی پاسخ می دهند.

معامله گران ممکن است انتخاب کنند که در یک طبقه دارایی باقی بمانند، یا آنها را برای پوشش ریسک یا تنوع با هم ترکیب کنند. طبقات مختلف دارایی ممکن است در تمام مراحل یک چرخه اقتصادی رفتار متفاوتی داشته باشند. بنابراین، درک مکانیسم های پشت آن ها و تنظیم استراتژی معاملاتی خود بر این اساس مهم است.

توجه داشته باشید که طبقات دارایی و ابزارهای مالی زیر گروه های مختلفی هستند. مورد دوم شامل مشتقه هایی مانند قراردادهای آتی و اختیار معامله برای تفاوت (CFD) می شود. معامله گران می توانند از مشتقات برای هر طبقه دارایی استفاده کنند.

معاملات سهام و شاخص های سهام

سهام، سهام یا سهم سهامی در یک شرکت است که به صورت عمومی در بورس معامله می شود و سنگ بنای اکثر استراتژی های انتخاب دارایی است. ارزش یک شرکت با تعداد سهام موجود ضرب در ارزش هر سهم تعیین می شود. عدد نهایی ارزش بازار آن است.

شرکت ها معمولاً پس از یک دوره رشد پایدار از سرمایه های مخاطره آمیز، با ورودشان، یا از طریق عرضه اولیه عمومی (IPO) یا یک شرکت خرید با هدف ویژه (SPAC) که به طور فزاینده ای محبوبیت پیدا می کند، که اغلب با هیاهوی زیادی مواجه می شود، وارد بورس می شوند.

دارایی های تجاری مترادف با سهام است ، که به معامله گران این امکان را می دهد تا در مورد قیمت سهم بزرگترین شرکت های جهان مانند اپل (AAPL) ، مایکروسافت (MSFT) ، تسلا (TSLA) و Google Owner Alphabet (Googl) حدس بزنند.

سهام همچنین ارزیابی کمی از خبرهای خوب و بد ، از جمله فروش های گسترده برای Netflix (NFLX) و سیستم عامل های متا صاحب فیس بوک (META) را به دنبال نتایج ناامید کننده درآمد ارائه می دهد.

تجارت سهام در مبادلات ، مانند بورس جوراب نیویورک (NYSE) و NASDAQ در ایالات متحده ، بورس اوراق بهادار لندن (LSE) در انگلستان و Euronext در اروپا.

معامله گران می توانند با خرید مستقیم سهام در مبادلات ، یا با مشتقات معاملاتی مانند معاملات آتی و گزینه ها ، قراردادهای اختلاف (CFD) ، قیمت سهام را در مورد قیمت سهام حدس بزنند.

برخی از مشتقات ، مانند CFDS ، به معامله گران این امکان را می دهند تا در مورد افزایش و در حال کاهش در فروش طولانی و کوتاه ، قیمت را حدس بزنند. توجه داشته باشید که CFD ها شامل تجارت در حاشیه و استفاده از اهرم هستند ، این بدان معنی است که هم سود و هم ضرر را می توان بزرگ کرد.

شاخص های سهام

مشتقات همچنین به معامله گران این امکان را می دهند تا از طریق معاملات شاخص ، جمع آوری سهام را حدس بزنند. شاخص ها به سبدهای سهام اشاره می کنند که قیمت آنها از قیمت اجزای آن محاسبه می شود ، به طور معمول به عنوان میانگین وزنی.

شاخص ها به طور معمول قصد دارند وضعیت بخش گسترده ای از صنعت یا بازار سهام یک کشور را به طور کلی منعکس کنند. به عنوان مثال ، S& P 500 (US500) و FTSE 100 (UK100) شاخص های معیار کلاه بزرگ ایالات متحده و انگلیس هستند.

معامله گران همچنین می توانند در مورد صندوق های مبادله ای ردیابی در فهرست (ETFS) ، که به عنوان صندوق های شاخص نیز شناخته می شوند ، حدس بزنند.

ارزشهای ملموس

سهام مدتهاست که بیشترین صحبت در مورد دارایی را داشته است ، زیرا هنگامی که یک شرکت به طور عمومی شناور می شود ، به طور مؤثر به یک سازمان زندگی و تنفس تبدیل می شود و سرمایه گذاران قادر به ارزیابی تأثیرات عوامل داخلی و کلان بر ارزش یک شرکت هستند.

آنها همچنین هر صنعت را به خود اختصاص می دهند و به معامله گران این امکان را می دهند تا به مواردی مانند شوک های کالایی و اخبار بخشی که ممکن است در کل اقتصاد گسترش نیافته باشد ، پاسخ دهند.

شرکت های دولتی موظفند صورتهای مالی سه ماهه و سالانه دقیق را به سرمایه گذاران نمایش دهند و امکان ارزیابی عادلانه از ارزش سهام را فراهم کنند. بنابراین معامله گران می توانند از تجزیه و تحلیل اساسی برای تعیین استراتژی معاملات سهام خود استفاده کنند.

فصول درآمد ممکن است پاداش ارائه دهد

ماهیت ملموس سهام به این معنی است که حرکات ناگهانی می تواند به طور بالقوه به معامله گر استراتژیک کمک کند تا سود سریع را به ویژه در فصول درآمد بدست آورد. با این حال ، البته ، تمام معاملات حاوی خطر ضرر است و فصل درآمد نیز از این قاعده مستثنی نیست.

بیشتر شرکت های بزرگ نتایج مالی را به صورت سه ماهه ، چهار بار در سال گزارش می دهند. آنها همچنین به طور معمول این کار را به عنوان یک بخش انجام می دهند ، و شرکت های فناوری اغلب در همان هفته با یکدیگر گزارش می دهند ، دقیقاً مانند سهام بانکی.

آنها همچنین در ساخت و ساز ، تجزیه و تحلیل زیادی دریافت می کنند ، با پیش بینی درآمد اجماع در هر سهم (EPS) به اخبار سهام کمک می کنند.

نوسان

نوسانات بازار سهام به این معنی است که سهام می تواند در طی چند ساعت بر اساس اعلامیه های غیر منتظره شرکت ، انتشار درآمد و سایر اخبار ، با دو رقم افزایش یا سقوط کند.

گرفتگی سهام توییتر (TWTR) ، که از 33 دلار به 51. 70 دلار رسید ، زیرا الون مسک اعلام کرد تصرف را اعلام کرد ، سپس هنگام بیرون کشیدن به 33 دلار عقب نشینی کرد ، می تواند نوع نوسانات قیمت را که ممکن است از طریق آن سوار شود ، نشان دهد.

اما با نوسانات بالا نیز خطر ضرر بیشتری به وجود می آید ، بنابراین برنامه مدیریت ریسک مهم است. برای محافظت از خود ، معامله گران می توانند سفارشات متوقف شده را در نظر بگیرند ، به این معنی که اگر قیمت سهم بر خلاف انتظارات خود حرکت کند ، موقعیت در یک رقم از پیش تعیین شده بسته می شود.